銀行存款準(zhǔn)備金率是什么意思
銀行存款準(zhǔn)備金率是什么意思
存款準(zhǔn)備金,是限制金融機(jī)構(gòu)信貸擴(kuò)張和保證客戶提取存款和資金清算需要而準(zhǔn)備的資金。法定存款準(zhǔn)備金率,是金融機(jī)構(gòu)按規(guī)定向中央銀行繳納的存款準(zhǔn)備金占其存款的總額的比率。
換句話說,存款準(zhǔn)備金是指中央銀行強(qiáng)制要求商業(yè)銀行,將其存款按照一定比率作為準(zhǔn)備金,不得隨意動用。打比方說,存款準(zhǔn)備金率達(dá)到10%,相當(dāng)于老百姓在商業(yè)銀行每存一百元,就有10元被放進(jìn)了央行,商業(yè)銀行不得動用這10元去放貸。
利率及利率政策
利率,是一定時期內(nèi)利息額與借貸資金的比率,通常分為年利率、月利率和日利率。根據(jù)資金借貸關(guān)系中諸如借貸雙方的性質(zhì)、借貸期限的長短等,可把利率劃分為不同的種類——法定利率和市場利率、短期利率和中長期利率、固定利率和浮動利率、名義利率和實際利率。
改革開放以來,中國人民銀行加強(qiáng)了對利率手段的運用,通過調(diào)整利率水平與結(jié)構(gòu),改革利率管理體制,使利率逐漸成為一個重要杠桿。1993年5月和7月,中國人民銀行針對當(dāng)時經(jīng)濟(jì)過熱、市場物價上漲幅度持續(xù)攀高,兩次提高了存、貸款利率,1995年1月和7月又兩次提高了貸款利率,這些調(diào)整有效控制了通貨膨脹和固定資產(chǎn)投資規(guī)模。1996年5月和8月,1997年10月和1998年3月,針對我國宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控已取得顯著成效,市場物價明顯回落的情況,央行又適時四次下調(diào)存、貸款利率,在保護(hù)存款人利益的基礎(chǔ)上,對減輕企業(yè)、特別是國有大中型企業(yè)的利息負(fù)擔(dān),促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)的平穩(wěn)發(fā)展產(chǎn)生了積極影響。
存款準(zhǔn)備金率變動對商業(yè)銀行的作用過程如下:
當(dāng)中央銀行提高法定準(zhǔn)備金率時,商業(yè)銀行可提供放款及創(chuàng)造信用的能力就下降。因為準(zhǔn)備金率提高,貨幣乘數(shù)就變小,從而降低了整個商業(yè)銀行體系創(chuàng)造信用、擴(kuò)大信用規(guī)模的能力,其結(jié)果是社會的銀根偏緊,貨幣供應(yīng)量減少,利息率提高,投資及社會支出都相應(yīng)縮減。反之,亦然。
1984年,中國人民銀行開始建立存款準(zhǔn)備金制度。十多年來,經(jīng)歷了四次調(diào)整,在當(dāng)時都起到了積極作用——抑制經(jīng)濟(jì)過熱、物價上漲過快、貨幣投放過多的狀況。目前,中央銀行對存款準(zhǔn)備金制度改革方向是要逐步恢復(fù)存款準(zhǔn)備金支付清算和作為貨幣總量調(diào)控工具的功能,改變原來主要功能不在調(diào)控貨幣總量而在發(fā)揮集中資金,調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)的作用。
二者關(guān)系
一般地,存款準(zhǔn)備金率上升,利率或會有上升壓力,都是金融緊縮政策的信號。存款準(zhǔn)備金率是針對銀行等金融機(jī)構(gòu)的,對最終客戶的影響是間接的;利率是針對最終客戶的,比如你存款的利息,影響是直接的。