外匯的杠桿比例的是多少
投資者紛紛轉(zhuǎn)戰(zhàn)外匯市場(chǎng), 這些在中國(guó)極其復(fù)雜的投資環(huán)境中生存下來(lái)的幸存者大多很快就適應(yīng)了外匯市場(chǎng)的交易, 顯得游刃有余。成為一名外匯高手需要努,其中少不了許多的知識(shí)要學(xué)習(xí),外匯杠桿最大是多少?下面是小編為大家整理的資料。
外匯的杠桿比例是多少?
外匯市場(chǎng)上有1:10、1:20、1:50、1:100、1:200、1:300、1:400、1:500……外匯的杠桿比例,讓人眼花繚亂的杠桿比例。
從事外匯保證金交易(亦稱(chēng)外匯杠桿交易),從實(shí)質(zhì)上說(shuō)就是從事合約的買(mǎi)賣(mài)。
第一、外匯的國(guó)際報(bào)價(jià)都是五位數(shù),就以歐元為例,歐元/美圓1.2800,這代表1歐元可以?xún)稉Q1.2800美圓。當(dāng)歐元從1.2800波動(dòng)到1.2801或者1.2799,波動(dòng)0.0001,這就叫1個(gè)點(diǎn)。
第二、在國(guó)際上,通行的基本是這樣:1張標(biāo)準(zhǔn)合約價(jià)值100,000美金(10萬(wàn)美金),一張迷您合約價(jià)值10,000美金(1萬(wàn)美金)。一個(gè)點(diǎn)價(jià)值是多少呢?乘一下就是咯!100,000美金*0.0001=10美金,10,000美金*0.0001=1美金。因此無(wú)論對(duì)于1:20杠桿,1:100杠桿還是1:400杠桿,1張標(biāo)準(zhǔn)合約的1個(gè)點(diǎn)都是10美金,1張迷您合約的1個(gè)點(diǎn)都是1美金。
第三、這樣10萬(wàn)美金/20倍=5000美金,10萬(wàn)/100倍=1000美金,10萬(wàn)/400倍=250美金,也就是說(shuō)做1張標(biāo)準(zhǔn)合約,如果是1:20杠桿,需要?jiǎng)佑媚~戶(hù)資金5000美金;如果是1:100杠桿,需要?jiǎng)佑媚~戶(hù)資金1000美金,如果是1:400杠桿,需要?jiǎng)佑媚~戶(hù)資金250美金。那么您賬戶(hù)內(nèi)還有多少資金是活動(dòng)的呢?可以抵抗多大的風(fēng)險(xiǎn)呢?
舉例說(shuō)明,以賬戶(hù)資金6000美元,買(mǎi)1張歐元/美圓跌為例(一個(gè)點(diǎn)10美金):
1:20 倍杠桿:占用資金5000美金,賬戶(hù)內(nèi)還有1000美金是活動(dòng)的,可以抵抗100個(gè)點(diǎn)的風(fēng)險(xiǎn),當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格向上波動(dòng)虧損100點(diǎn)的時(shí)候,發(fā)生保證金追繳,系統(tǒng)就會(huì)強(qiáng)制為您平倉(cāng)。(風(fēng)險(xiǎn)極大)
1:100倍杠桿:占用資金1000美金,賬戶(hù)內(nèi)還有5000美金是活動(dòng)的,可以抵抗500個(gè)點(diǎn)的風(fēng)險(xiǎn),當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格向上波動(dòng)虧損500點(diǎn)的時(shí)候,發(fā)生保證金追繳,系統(tǒng)會(huì)強(qiáng)制為您平倉(cāng)。(風(fēng)險(xiǎn)一般)
1:400倍杠桿:占用資金250美金,賬戶(hù)內(nèi)還有5750美金是活動(dòng)的,可以抵抗575個(gè)點(diǎn)的風(fēng)險(xiǎn),當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格向上波動(dòng)虧損575點(diǎn)的時(shí)候,發(fā)生保證金追繳,系統(tǒng)才會(huì)強(qiáng)制為您平倉(cāng)。(風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)于1:20和1:100倍杠桿都小)
淺談外匯風(fēng)控
【導(dǎo)讀】:
風(fēng)險(xiǎn)控制(Risk management)是指風(fēng)險(xiǎn)管理者采取各種措施和方法,消滅或減少風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的各種可能性,或 風(fēng)險(xiǎn)控制者減少風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生時(shí)造成的損失。
在投資交易中,風(fēng)險(xiǎn)控制不管是對(duì)于普通的交易者還是經(jīng)紀(jì)商都是一件非常重要事情,它決定了經(jīng)紀(jì)商、交易者是否能獲取利益。今天聊聊這個(gè)話題。
【外匯風(fēng)控】:
外匯風(fēng)控主要分為交易者交易的風(fēng)控、經(jīng)紀(jì)商的風(fēng)控、銀行流動(dòng)性層面的風(fēng)控,我們今天聊的主要是交易者風(fēng)控行為和經(jīng)紀(jì)商的風(fēng)控。首先必須明確的一點(diǎn)是:所有的風(fēng)控都是基于利己行為,交易者風(fēng)控是為了自己在交易中獲利,經(jīng)紀(jì)商風(fēng)控是為了在經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中獲利,雖然都是利己的行為,但是由于兩者之間存在著聯(lián)動(dòng)、互利關(guān)系,交易者的風(fēng)控可以獲利,使得經(jīng)紀(jì)商獲得更好的市場(chǎng)、而經(jīng)紀(jì)商的風(fēng)控則能會(huì)是平臺(tái)更良好的運(yùn)行,使得交易者獲得更好的交易環(huán)境。
當(dāng)然,我們這里所說(shuō)的都是基于大部分的交易者和經(jīng)紀(jì)商,對(duì)于一些平臺(tái)獵人可能會(huì)抓取經(jīng)紀(jì)商的一些漏洞進(jìn)行操作,對(duì)于經(jīng)紀(jì)商而言會(huì)造成巨大損失,也會(huì)損害整個(gè)外匯行業(yè)的發(fā)展。
【風(fēng)控的基本分類(lèi)】:
風(fēng)險(xiǎn)控制的四種基本方法:風(fēng)險(xiǎn)回避、損失控制、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和風(fēng)險(xiǎn)保留。
風(fēng)險(xiǎn)回避
風(fēng)險(xiǎn)回避是投資主體有意識(shí)地放棄風(fēng)險(xiǎn)行為,完全避免特定的損失風(fēng)險(xiǎn)。簡(jiǎn)單的風(fēng)險(xiǎn)回避是一種最消極的風(fēng)險(xiǎn)處理辦法,因?yàn)橥顿Y者在放棄風(fēng)險(xiǎn)行為的同時(shí),往往也放棄了潛在的目標(biāo)收益。在外匯交易中止盈就屬于此類(lèi)范疇。
損失控制
損失控制不是放棄風(fēng)險(xiǎn),而是制定計(jì)劃和采取措施降低損失的可能性或者是減少實(shí)際損失??刂频碾A段包括事前、事中和事后三個(gè)階段。事前控制的目的主要是為了降低損失的概率,事中和事后的控制主要是為了減少實(shí)際發(fā)生的損失。在外匯交易中止損就屬于這種類(lèi)型。
風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移
風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移,是指通過(guò)契約,將讓渡人的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給受讓人承擔(dān)的行為。通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移過(guò)程有時(shí)可大大降低經(jīng)濟(jì)主體的風(fēng)險(xiǎn)程度。風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的主要形式是合同和保險(xiǎn)。
在外匯交易中鎖單就屬于這種類(lèi)型。
風(fēng)險(xiǎn)自留
風(fēng)險(xiǎn)自留,即風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)。也就是說(shuō),如果損失發(fā)生,經(jīng)濟(jì)主體將以當(dāng)時(shí)可利用的任何資金進(jìn)行支付。風(fēng)險(xiǎn)保留包括無(wú)計(jì)劃自留、有計(jì)劃自我保險(xiǎn)。在外匯交易中,增加保證金屬于此類(lèi)范疇,因?yàn)閺慕灰椎臉O限來(lái)看,如果你資金量足夠大,你永遠(yuǎn)不會(huì)爆倉(cāng)。
【外匯交易者的風(fēng)控】
對(duì)于外匯交易者而言,風(fēng)控是非常重要的一個(gè)部分。在外匯交易中風(fēng)控主要包括三點(diǎn):止盈、止損和倉(cāng)位,再擴(kuò)大一些的話,也可以把情緒控制納入這個(gè)體系。
1.止盈和止損
止盈和止損越來(lái)越獲得交易者人認(rèn)可,新手為什么會(huì)爆倉(cāng),其中一個(gè)很大部分的原因可能就是不會(huì)設(shè)置止損,逆勢(shì)死扛,最終爆倉(cāng)。
那么為什么要止盈,其實(shí)很簡(jiǎn)單,市場(chǎng)的波動(dòng)是波詭的,可能此刻你在順勢(shì),下一秒就逆勢(shì)。即使是順勢(shì)也會(huì)有震蕩出現(xiàn),而人性永遠(yuǎn)是貪婪的,不設(shè)置止盈,你終究會(huì)被一波行情所打敗。
在設(shè)置止盈和止損時(shí),會(huì)有一個(gè)距離比,通常止損的要比止盈的少一點(diǎn)。很多交易者會(huì)1.5或者2,但是不同的交易方法可能設(shè)置的也是不一樣的。
2.倉(cāng)位
如果你有4塊錢(qián),你希望獲取400塊是非常難的,第一個(gè)100w往往是最難賺到的,在外匯交易中也一樣,你想要獲得巨額利潤(rùn),那么所需要的資金自然也是非常大。
外匯是保證金交易,在外匯交易中,如果你的原始資金過(guò)少,那么你倉(cāng)位必然會(huì)變大,所承受風(fēng)險(xiǎn)的能力也會(huì)比較低。
3.情緒控制
為什么EA會(huì)這么火,一個(gè)重要的原因是他剔除交易者情緒。為什么情緒控制納入風(fēng)險(xiǎn)控制的體系,因?yàn)閷?duì)于手工交易者而言,連續(xù)盈利會(huì)放大能力的預(yù)判,對(duì)止損失去警惕,對(duì)倉(cāng)位失去控制。倉(cāng)位一旦放大,期望會(huì)不斷飆升,止損會(huì)變得猶豫,小錯(cuò)釀成大錯(cuò)。
【經(jīng)紀(jì)商的風(fēng)險(xiǎn)控制】
對(duì)于經(jīng)紀(jì)商而言,風(fēng)險(xiǎn)控制是一件非常重要的事情。很多經(jīng)紀(jì)商會(huì)因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)控制沒(méi)做好,從而發(fā)生巨大損失。
經(jīng)濟(jì)商的風(fēng)險(xiǎn)控制主要有三種,是基于不同的平臺(tái)類(lèi)型的。
MM模式下:
做市商模式下的風(fēng)險(xiǎn)控制,由于和客戶(hù)之間關(guān)系是對(duì)手關(guān)系,所以對(duì)于經(jīng)紀(jì)商而言比較重要的是去不斷發(fā)現(xiàn)虧損客戶(hù),另外則是剔除穩(wěn)定盈利客戶(hù)。當(dāng)然,像《股票作手回憶錄》里說(shuō)的一樣,大的做市商不會(huì)不允許你來(lái)交易(這會(huì)對(duì)他們的聲譽(yù)有影響),只是會(huì)設(shè)置一些門(mén)檻,來(lái)控制那些獲利的交易者。、
STP模式下:
STP模式下經(jīng)紀(jì)商的風(fēng)險(xiǎn)主要來(lái)自于大型的機(jī)構(gòu)客戶(hù),他們的資金量比較大。比如說(shuō)500W美金,100倍杠桿的話就是5億美金,當(dāng)經(jīng)紀(jì)商把單子拋給銀行的時(shí)候,一方面可能銀行給到經(jīng)紀(jì)商的杠桿沒(méi)有那么高,經(jīng)紀(jì)商就必須自己承擔(dān)一部分的風(fēng)險(xiǎn);另外一方面,以銀行目前對(duì)于外匯零售市場(chǎng)的態(tài)度來(lái)看,它可能不會(huì)接受你的報(bào)價(jià),經(jīng)紀(jì)商只有再去尋找下一家銀行。在尋找的過(guò)程中會(huì)產(chǎn)生價(jià)格的波動(dòng),損失的可能就是經(jīng)紀(jì)商自己的。
這也是為什么一些平臺(tái)商對(duì)于資金量大的客戶(hù),所給的杠桿會(huì)比較小的原因。
MM+STP模式下:
在MM+STP模式下,經(jīng)紀(jì)商一般會(huì)區(qū)分客戶(hù),盈利的客戶(hù)走STP,單子拋給銀行,而虧損的客戶(hù)則進(jìn)行MM模式,但這個(gè)模式下最大的難題是你該如何去區(qū)分哪些客戶(hù)是穩(wěn)定盈利的,哪些客戶(hù)則是會(huì)虧損的。
對(duì)于大部分國(guó)內(nèi)平臺(tái)而言,可能只有他已經(jīng)交易了,你才發(fā)現(xiàn)他是非常盈利的,這個(gè)時(shí)候,他已經(jīng)獲取了利潤(rùn);而你把他納入STP的時(shí)候,他可能下一筆就是虧損的。這個(gè)問(wèn)題非常難解決,這也是為什么市場(chǎng)上好的風(fēng)控師會(huì)非常的吃香。
【總結(jié)】
不管是對(duì)于經(jīng)紀(jì)商還是交易者,風(fēng)控都是非常重要的,雖然說(shuō)MM模式下存在一些對(duì)手關(guān)系,但實(shí)際上大部分經(jīng)紀(jì)商都是合規(guī)運(yùn)營(yíng)的,而合規(guī)運(yùn)營(yíng)下,MM模式會(huì)是一個(gè)非常好的模式。為什么這么說(shuō)?以后再聊。而風(fēng)控對(duì)于交易者而言會(huì)幫助他們穩(wěn)定交易,對(duì)于經(jīng)紀(jì)商而言,也會(huì)幫助平臺(tái)良性的發(fā)展,從而推動(dòng)整個(gè)行業(yè)的良性發(fā)展。