財務分析相關論文優(yōu)秀例文
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財務分析是企業(yè)經(jīng)營、管理的重要組成部分，通過對企業(yè)報表和其他相關資料的分析，對企業(yè)的財務狀況和經(jīng)營成果進行剖析，反映企業(yè)經(jīng)營中的利得損失，為經(jīng)營決策提供參考依據(jù)。下文是學習啦小編為大家整理的關于財務分析相關論文優(yōu)秀例文的內容，歡迎大家閱讀參考!
財務分析相關論文優(yōu)秀例文篇1
淺析非基于財務報表的財務能力分析
摘 要 ：企業(yè)的生存與發(fā)展離不開企業(yè)的生產(chǎn)能力、銷售能力、財務能力等，這些都可以通過對財務能力的分析與評價來反映，并通過分析和評價的結果對企業(yè)各方面的活動進行改進和提高。本文是從非基于財務報表的角度說明如何對企業(yè)的財務能力進行評價，以提升企業(yè)的財務能力和核心競爭能力。
關鍵詞：非基于財務報表財務能力分析
前言：
財務報表分析對于一個企業(yè)來說十分重要，分析財務報表，我們可以評估出企業(yè)的財務能力，能夠了解企業(yè)在財務狀況方面存在的某些不足，進而可以找出提升企業(yè)經(jīng)營管理水平和經(jīng)濟效益的方法。
國內某學者在《財務報表在財務管理中的應用》一文中認為，我們的市場經(jīng)濟正在不斷進展和完善，人們也慢慢地知道了報表分析在財務管理中扮演著一個很主要的角色，進而認識到報表分析在公司管理中的地位?！懂斍暗呢攧請蟊矸治鲋械木哂邢拗菩约案纳拼胧分械莱?，三大報表分析很重要，然而受其自身不是很全面的因素的影響，報表分析也沒那么準確?！敦攧請蟊矸治觥分兄赋?，現(xiàn)在我們經(jīng)常用的財務情況分析的方式包括比率分析、比較分析、趨勢分析。
財務報表分析是指依據(jù)企業(yè)三大財務報表，對企業(yè)的基本經(jīng)濟內容，運用些財務指標，對其有關項目及其質量進行有針對性的比較、考察，綜合評價企業(yè)的經(jīng)營成果和財務狀況，得出企業(yè)在經(jīng)營過程中的好與壞、得與失、財務情況及發(fā)展趨勢，為經(jīng)營者或其他報表使用者的經(jīng)營決策和預測提供有力的信息支持的一種分析活動。
財務報表分析把報表這一整體解剖為各個部分來研究，揭示出各個部分在經(jīng)營活動中存在的內部聯(lián)系，使得報表使用者能夠更加深刻地去認識企業(yè)的與財務有關的情況，能夠抓準企業(yè)將來的走勢。通過分析，包括對報表數(shù)據(jù)做更深入的加工，求出一些嶄新的數(shù)據(jù)，來表明企業(yè)償還債務能力、盈取利潤能力和經(jīng)營運作能力的具體問題，從而對企業(yè)的財務狀況是否健全、經(jīng)營管理是否妥善、資產(chǎn)管理是否合理等問題作出判斷。
一、財務報表分析的方法
1、比較分析法
比較分析法是對三大報表中的一些有關聯(lián)的經(jīng)濟指標進行相互比對，搞清楚其在數(shù)量上不同，從不同之處的分析來體現(xiàn)公司的財務情況和經(jīng)營活動所取得的成績的方法。這種分析方法的作用是能夠直接指出財務活動中的數(shù)量關系和其存在的變化，作出評價，找出產(chǎn)生變化的原由及其影響程度，為改進企業(yè)的經(jīng)營管理指明方向。
2、比率分析法
比率分析法是先對比某些相互存在聯(lián)系的項目，然后再計算出數(shù)據(jù)，最后通過各種數(shù)據(jù)指標去考量和評價財務活動狀況的一種方法。它是能單獨地去表現(xiàn)出和說明企業(yè)個別方面的財務情況和經(jīng)營企業(yè)產(chǎn)生的成績的。
3、趨勢分析法
趨勢分析法是比較不同期或相鄰的幾期報表中的數(shù)據(jù)和屬于同一類的數(shù)據(jù)，計算該指標連續(xù)兩期的增減變化，掌握其發(fā)展的規(guī)律和方向，表明揭示企業(yè)公司財務情況和發(fā)展方向的一種分析方法。利用該方法有助于對企業(yè)未來的發(fā)展前景做出合理的推斷，倘若將報表中的每一項目與鄰年的相比，有利于數(shù)據(jù)項目的可比較性和可理解性。
二、財務報表
1、資產(chǎn)負債表
資產(chǎn)負債表是揭示公司在某一特定日期所持有的經(jīng)濟資源及其來源的報表。資產(chǎn)負債表(the Balance Sheet)亦稱財務狀況表，表示企業(yè)在一定日期(通常為各會計期末)的財務狀況(即資產(chǎn)、負債和業(yè)主權益的狀況)的主要會計報表，資產(chǎn)負債表利用會計平衡原則，將合乎會計原則的資產(chǎn)、負債、股東權益”交易科目分為“資產(chǎn)”和“負債及股東權益”兩大區(qū)塊，在經(jīng)過分錄、轉帳、分類帳、試算、調整等等會計程序后，以特定日期的靜態(tài)企業(yè)情況為基準，濃縮成一張報表。其報表功用除了企業(yè)內部除錯、經(jīng)營方向、防止弊端外，也可讓所有閱讀者于最短時間了解企業(yè)經(jīng)營狀況。
2、利潤表
利潤表是反映企業(yè)在一定會計期間經(jīng)營成果的報表。由于它反映的是某一期間的情況，所以，又稱為動態(tài)報表。有時，利潤表也稱為損益表、收益表。利潤表是總體能夠表現(xiàn)出公司在一段時間內經(jīng)營成績的表。主要揭示企業(yè)的收入實現(xiàn)情況、費用消耗情況以及由此計算出來的企業(yè)盈利或虧損情況。
3、現(xiàn)金流量表
現(xiàn)金流量表(statement of cash flows)是財務報表的三個基本報告之一，所表達的是在一固定期間(通常是每月或每季)內，一家機構的現(xiàn)金(包含銀行存款)的增減變動情形，現(xiàn)金流量表的出現(xiàn)，主要是要反映出資產(chǎn)負債表中各個項目對現(xiàn)金流量的影響，并根據(jù)其用途劃分為經(jīng)營、投資及融資三個活動分類?，F(xiàn)金流量表可用于分析一家機構在短期內有沒有足夠現(xiàn)金去應付開銷。國際財務報告準則第7號公報規(guī)范現(xiàn)金流量表的編制。
三、企業(yè)財務能力的內涵及特點
企業(yè)的財務能力是企業(yè)施加于財務可控資源的作用力，是企業(yè)綜合實力的一種體現(xiàn)和企業(yè)活動的價值體現(xiàn)。它包括諸多方面，如：企業(yè)的償債能力、企業(yè)的營運能力、企業(yè)的獲利能力，除了這些可以通過財務報表的角度反映出的財務能力外，還應當包括企業(yè)處理財務關系的能力，企業(yè)的日常財務管理活動的能力，即組織、計劃、執(zhí)行、控制財務活動的能力。本文重點探討的是這些不能通過財務報表體現(xiàn)的財務能力。
企業(yè)的財務能力具有以下特點：(1)企業(yè)的財務能力是一個系統(tǒng)的整體。(2)企業(yè)財務能力的各個方面又具有各自的特點。(3)企業(yè)的財務能力在不同行業(yè)的企業(yè)之間表現(xiàn)不同。
四、企業(yè)財務能力與企業(yè)核心競爭力的關系
企業(yè)財務能力與企業(yè)核心競爭力的關系主要包括：(1)企業(yè)的財務能力是企業(yè)提高其核心競爭能力的重要一環(huán)，是企業(yè)實現(xiàn)其經(jīng)營管理目標的保證;(2)企業(yè)的財務能力是企業(yè)評價其核心競爭能力的一項重要指標;(3)企業(yè)的財務能力是企業(yè)制定其戰(zhàn)略決策以提高其核心競爭能力的重要基礎，是保證其作出正確決策的關鍵;(4)企業(yè)的核心競爭能力的提高也促進了企業(yè)財務能力的提升，企業(yè)的財務能力一定要與企業(yè)的核心競爭能力相協(xié)調，并不斷地發(fā)展和創(chuàng)新。
五、非基于財務報表的財務能力分析
1、企業(yè)處理財務關系的能力
企業(yè)的財務關系是指企業(yè)在進行財務活動的過程中與投資者、債權人、債務人等發(fā)生的經(jīng)濟關系。
(1)企業(yè)與投資者之間的財務關系。在評價這種財務關系時應當關注企業(yè)對投入資本的保值與增值并在實現(xiàn)利潤后向投資者支付股利的能力。
(2)企業(yè)與債權人之間的財務關系。在評價這種關系時應當關注的是企業(yè)是否能在需要資金時能夠較容易的取得所需要的資金，并按照合同的約定按時還本付息的能力。
(3)企業(yè)與債務人之間的財務關系。在評價這種關系時應當關注企業(yè)是否把資金及時撥付到位以及能否按時的獲得利息以及在債權到期時能否收回本金。
(4)企業(yè)內部各部門之間的財務關系。在評價這種關系時應當關注企業(yè)各個部門的資金結算、中間產(chǎn)品的轉移、會計的核算是否都有嚴格的規(guī)定，并能按照規(guī)定的要求來執(zhí)行。
2、企業(yè)財務管理能力
企業(yè)的財務管理活動是企業(yè)資金的籌集、投資、運作及分配等財務活動，以及在財務活動過程中發(fā)生的與其它主體的財務關系。財務管理能力是指是指企業(yè)的組織、計劃、控制和協(xié)調財務活動所具備的條件以及知識和經(jīng)驗的有機結合。它包括財務決策能力、財務控制能力、財務創(chuàng)新能力。
(1)財務決策能力是指企業(yè)進行財務決策以符合企業(yè)財務管理目標的能力。在分析企業(yè)的籌資決策時應當注意企業(yè)的籌資決策是否正確，企業(yè)的財務結構是否合理，企業(yè)的債權籌資所產(chǎn)生的義務是否能夠履行，企業(yè)的股權籌資是否能夠保值增值，滿足股東的要求。在分析企業(yè)的投資決策時應當關注的是企業(yè)的投資是否符合企業(yè)的利益。在分析企業(yè)的分配決策時應當關注的是企業(yè)的股利分配政策以及留存收益的政策，評價企業(yè)的股利政策是否符合企業(yè)的經(jīng)營管理活動和滿足股東的需求以及企業(yè)的留存收益能否滿足企業(yè)的發(fā)展需求。
(2)財務控制能力是指以責任預算為基礎，采用特定的手段，對企業(yè)的財務活動施加影響并加以調節(jié)，使得財務活動在既定的軌道中運行，對最終的財務結果進行評價的能力。財務控制的關鍵是設置責任中心、分解責任預算、制定內部轉移價格、實施責任會計、進行業(yè)績評價。在設置責任中心時應當注意企業(yè)是否按照層次設立責任中心，從而有助于企業(yè)適當?shù)姆謾啵龠M企業(yè)內部各部門節(jié)約使用資源、提高經(jīng)濟效益。在分解責任預算時應當分析企業(yè)的預算分配至各責任中心是否合理。在評價企業(yè)制定的內部轉移價格是應當注意的是企業(yè)的內部轉移價格是否符合全局性、激勵性、自主性的原則，并以市場價格、協(xié)商價格或者成本基礎價格來確定。在評價企業(yè)實施責任會計的過程中因當注意的是企業(yè)是否設置了特有的科目，并且憑證的設計和傳遞、報告的內容是否符合企業(yè)的財務控制目標。在進行業(yè)績評價時，應當分析企業(yè)的業(yè)績評價標準是否可行。
(3)財務創(chuàng)新能力是指企業(yè)的財務管理觀念的創(chuàng)新、財務管理方式的創(chuàng)新、財務管理手段的創(chuàng)新、財務治理制度的創(chuàng)新甚至是財務目標的創(chuàng)新。在評價企業(yè)的財務創(chuàng)新能力時特別要注重的是企業(yè)的財務創(chuàng)新是否符合客觀的實際、是否適合企業(yè)自身的需要、是否符合企業(yè)的發(fā)展目標等諸多方面。
3、企業(yè)財務活動能力分析
財務活動能力是企業(yè)進行財務活動所具備的條件和知識的綜合體。它主要包括企業(yè)的資金籌集能力和資金使用能力。對企業(yè)籌資能力的分析主要可以通過分析企業(yè)是否有多種籌資渠道，是否能合理安排以及采取適當?shù)幕I資方式，分析企業(yè)的權益籌資能力和債務籌資能力以及權益籌資和債務籌資比例是否恰當。在分析企業(yè)的資金運用能力時應當關注企業(yè)的投資收益、生產(chǎn)銷售的收入、企業(yè)資產(chǎn)的管理、企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略等。
結語：
通過構建非基于財務報表的企業(yè)財務能力分析，可以對企業(yè)的財務能力有一個更好的評價，從而提高企業(yè)的財務能力，最終提升企業(yè)的整體競爭力，促進企業(yè)健康的發(fā)展。
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財務分析相關論文優(yōu)秀例文篇2
保險公司財務分析與財務風險淺談
摘要：保險公司作為高風險企業(yè)類型，在運營過程中難免不會受到形形色色各類的財務風險。比如，經(jīng)營風險、資金使用風險、承保管理風險、市場風險、操作風險、理賠管理風險等。在各類風險的影響下，財務分析的重要性愈發(fā)被顯現(xiàn)?；诖?，本文以保險公司為視角，探討了其財務風險情況，并在文中最后提出通過良好的財務分析防范財務風險的措施。
關鍵詞：保險公司 財務風險 財務分析 防范
一、保險公司財務分析與財務風險概述
若論其根本，保險公司本身實際就置身于各種風險漩渦之中，是對風險進行經(jīng)營的一種企業(yè)類型。其以保險的形式集中處理各類風險，并將損失進行均勻分攤。針對其特殊的企業(yè)性質和類型，通過財務分析加強財務風險管理，對保險公司而言，尤為重要。而在利用財務分析加強財務風險管理之前，首先要對各類財務風險進行識別與衡量，即“感知風險”。其后才可進行“分析風險”。利用財務分析對財務風險進行有效管理和規(guī)避，爭取以最小的分析成本獲得最優(yōu)的財務風險防范成果。
隨著市場經(jīng)濟的發(fā)展，保險市場的競爭也日益加劇。在這種情況下，保險公司的承保能力趨于過剩。保險公司逐漸落入一種怪現(xiàn)象，即經(jīng)營規(guī)模越大，虧損越多。保險的保障能力也因此受到影響。造成這種現(xiàn)象的原因縱然有客觀原因，但是保險公司自身未能對財務風險進行良好的防范和分析，是其主要原因。當前，倘若將財務風險防范比喻成保險公司這匹馬車的拉的馬匹，那么財務分析將是駕馭馬匹的馬夫。馬夫的作用往往更加重要。
二、保險公司財務風險與財務分析的現(xiàn)狀及其中的問題
(一)保險公司資金利用率較低，投資規(guī)模和投資品種過于狹窄和單一
一直以來，我國很多保險公司都存在著一種認識誤區(qū)，即“重規(guī)模，輕效益”。在這種主觀認識下，保險公司對保險資金的利用較為忽視。倘若單從理論上講，保險公司的資金投資利用率應為100%，投資方向主要是債券、股票、不動產(chǎn)以及抵押貸款、銀行存款等。當前的發(fā)達國家保險公司資金投資利用率能達到九成左右。而我國即使是發(fā)展中國家，但保險公司資金投資利用率卻只有五成多。與發(fā)達國家差距甚大。在有限的投資中，投資方向和投資品種也基本僅是公司債券、基金等。投資規(guī)模和投資品種過于狹窄和單一。
(二)當前我國保險公司缺少財務分析的復合型人才
保險公司的保險資金投資范圍其實很廣泛，如前文已述，可以投資于債券、股票、不動產(chǎn)以及抵押貸款、銀行存款等。雖然現(xiàn)在保險公司的投資范圍和品種過于狹窄和單一，但是隨著保險公司的發(fā)展，倘若投資范圍逐漸廣泛，那么保險公司財務風險的防范和控制將會面臨新的挑戰(zhàn)。而且根據(jù)著名的保險理論——“雞蛋不能放在一個籃子里”，這就需要保險公司針對不同的保險品種和償還期限，制定不同的投資策略。雖然這種投資模式能夠將財務風險有效的遏制在搖籃里，但是對財務人員的財務分析工作加大了難度。要求財務分析人員不僅具有財務分析的基本專業(yè)能力，還要對各類投資品種;每種投資品種的特點、償還期限;投資組合等要有充分且全面的了解。這就要求財務分析人員是具有開闊財務視角、懂的各種投資內涵的復合型人才。然而當前，我國保險公司的財務分析人員卻很少具有這些能力。
(三)保險公司在財務風險防范的財務分析之中對財務信息關注度明顯過高，忽視了其他因素
我國的保險公司通常也是以權責發(fā)生制為計量原則。在財務風險分析時，側重于在該原則下研究財務數(shù)據(jù)，對非財務信息把握和關注較少。但是，財務分析雖然對財務數(shù)據(jù)的利用更方便也更直接，但是由于財務數(shù)據(jù)多是來源于財務報告，在時間上已經(jīng)滯后，是對保險公司過去事項的總結歸納。因此，單靠來自于財務報告的財務信息數(shù)據(jù)分析保險公司的財務風險，未免過于滯后和失效。同時，保險公司在財務風險的分析過程中，對非財務信息的利用較為忽視。其實，保險公司屬于高風險企業(yè)類型的同時，受宏觀經(jīng)濟政策和國家政策等的影響也往往較大，有時這些非財務信息甚至對保險公司的影響更大。因此，忽視對這些信息的關注和分析，從長遠來看，對保險公司其實是極為不利的。
三、加強財務分析，防范財務風險
(一)通過建立財務預警體系，加強財務風險分析
對于一個公司的經(jīng)營來說，穩(wěn)定的現(xiàn)金流是保險公司持續(xù)經(jīng)營的根本。從短期來看，公司的維持不僅僅關心的是企業(yè)的盈利，更重要的是合理分配和管理各項現(xiàn)金流量，保證公司的資金鏈不會斷裂。對于一個生產(chǎn)經(jīng)營較為穩(wěn)定的企業(yè)，它的往來款項會趨于穩(wěn)定，而且往往大于其凈收益。因此，保險公司在進行財務分析時，要重視對于資金往來款項的管理，建立一套嚴謹并敏感的資金流動性預警體系，在公司資金流動性降低時能夠及時的做出警示。并且，保險公司在編制資金流量預算時就要慎之又慎，把保證資金流動性放在首位。從而在現(xiàn)今流量預算的基礎上，對財務的各項數(shù)據(jù)再進行匯總分析，對于保險業(yè)務的未來現(xiàn)金流入量和公司的財務狀況做出較為合理的分析，以謹慎性原則為指導，建立全面預算。以月份、季度、半年、一年為不同的統(tǒng)計分析區(qū)間，采取不同的基期數(shù)據(jù)，對各區(qū)間數(shù)據(jù)進行同比、環(huán)比分析，找出個中原因，為新預算的編制奠定基礎。
利用杠桿可以成為保險公司的生命線，公司正是通過將財務杠桿作用最大化來實現(xiàn)公司的經(jīng)常經(jīng)營。因此，對于分析舉債業(yè)務的風險需更為看重。重視對于各種投資組合的風險分析，以及對各投資單位的經(jīng)營分析是保險公司財務分析的重中之重。保險公司應綜合利用投資收益率、每股收益等投資指標。
(二)保證資產(chǎn)和負債相匹配，合理利用資產(chǎn)負債管理理論
保險公司的經(jīng)營方式可以說是一種特殊的負債經(jīng)營方式，這就要求保險公司重視其自身資產(chǎn)與負債的匹配問題。這里所說的匹配，不僅僅限于數(shù)量，在期限和結構上同樣需要匹配。保險公司的資產(chǎn)和負債并不能簡單的累加，而要保持一種動態(tài)的均衡。比如對于不同的險種，要采取不同的投資方式。例如人壽保險是一種長期保險，強調安全和穩(wěn)定，投資時就可以選擇長線、營利性高的投資項目，比如投資不動產(chǎn);而非壽險則需要強調流動性，不應采取不動產(chǎn)投資。
任何保險公司的投資管理都應當做到科學和嚴謹，在選擇投資時不能夠盲目。應做到投資前要對每一個投資項目做充分大量的數(shù)據(jù)搜集和整理，測算每個項目的風險水平。公司投資的盈利的提高往往需要犧牲資金的安全性或者流動性，而資金的安全性和流動性的強化則往往預示著盈利的降低。當然，現(xiàn)今的保險公司在選擇投資時，一般都會采用“一攬子”的投資方式，建立幾個不同的投資組合，將投資風險合理的分散到幾個不同的投資個體當中，例如金融債券、政府債券和股票的組合，這樣盈利性高、流動性差的項目就和盈利性低、流動性強的項目組合在一起，通過調整它們之間的機構關系，人為的修訂風險水平和盈利水平。
流動性、安全性、收益性是保險公司投資管理最為重要的三個原則。所謂的資產(chǎn)負債管理理論是以資產(chǎn)負債表中資產(chǎn)與負債期限與利率的對稱關系，來綜合分析企業(yè)營利能力、資金流動性和投資安全性之間的平衡關系。按照期限和利率相對稱的原則，保險公司可以對其資產(chǎn)和負債的結構進行調整，從而實現(xiàn)降低企業(yè)投資風險和提高投資收益的最終目的。這種方法已經(jīng)被世界上許多大型保險公司所應用，它對公司投資資金的管理起著較為積極的作用。
(三)強化保險財務業(yè)務人員的綜合能力培訓
保險公司的內部管理人員要具備較為全面的業(yè)務分析能力，尤其是對于公司的領導，更應重視自身知識的豐富和業(yè)務能力的強化，做到不僅保險業(yè)務精通，還要擁有較強的財務管理能力，具備與保險業(yè)務相關的金融和法律知識，看問題能夠從更高更全面的角度著眼，當然，較高的職業(yè)操守也是必不可少的。在人員管理方面，公司要注重人才的培養(yǎng)，定期組織培訓學習，發(fā)掘好學上進責任心強的員工，挖掘他們的管理能力和綜合分析的能力，委以較為重要的職位。并且，對各崗位人員進行定期考核，不斷督促和激勵他們建立更好的業(yè)績，對于能力進步或者業(yè)績較好的員工給與優(yōu)厚的獎勵，對業(yè)績下滑或者缺乏管理能力的管理人員嚴格懲處。當然，在業(yè)績分析時也要考慮到市場環(huán)境的變化，不能一味的要效益。如果能做到以上幾點，便能夠不斷激發(fā)公司員工的進取心和活力，全面提升公司內部管理人員的領導能力和綜合素質，保證公司長期穩(wěn)定的發(fā)展。
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